ARK于Qwen人事變動(dòng)前加倉阿里，市場(chǎng)仍擔(dān)憂

市場(chǎng)信息顯示，凱西·伍德（Cathie Wood）的ARK Invest的ETF在美國當(dāng)?shù)貢r(shí)間3月3日調(diào)整了多項(xiàng)持倉，在科技和航空領(lǐng)域選擇性增持部分股票，同時(shí)減持其他股票。當(dāng)日，ARK 購入了 138,270 股阿里巴巴，價(jià)值約 1875 萬美元。該股在當(dāng)天的交易中下跌近 5%，原因是地緣政治緊張局勢(shì)導(dǎo)致整體市場(chǎng)走弱。
隨后，阿里巴巴Qwen技術(shù)負(fù)責(zé)人林俊旸在X平臺(tái)自宣離職，此前離職的還包括Qwen Code負(fù)責(zé)人惠彬原（Binyuan Hui），這一消息進(jìn)一步引發(fā)了市場(chǎng)對(duì)阿里的擔(dān)憂，本周以來，阿里巴巴港股（89988.HK）股價(jià)下挫約11.27%。ARK平臺(tái)信息顯示，其兩支ETF于去年第三季度開始大幅增持阿里巴巴，去年9月下旬，阿里在云棲大會(huì)上宣布，阿里云將推進(jìn)三年3800億元AI基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)計(jì)劃，并計(jì)劃持續(xù)追加投入。
3月3日，林俊旸宣布離開Qwen前的最新一條X推文是轉(zhuǎn)發(fā)Qwen 3.5系列的小模型。隨著離職事件的討論增多，多有觀點(diǎn)認(rèn)為阿里Qwen未來將有可能從開源轉(zhuǎn)為閉源模型，而開源模型則更適合小模型本地部署的端、邊緣側(cè)場(chǎng)景。這背后是阿里巴巴對(duì)于AI領(lǐng)域的整體商業(yè)化思考。
隨后，阿里巴巴正式回應(yīng)了關(guān)于林辭職的信息。北京時(shí)間3月5日，阿里巴巴CEO 吳泳銘發(fā)出內(nèi)部信，稱阿里巴巴已決定批準(zhǔn)林俊旸的辭職。
內(nèi)部信還顯示：“靖人會(huì)繼續(xù)帶領(lǐng)通義實(shí)驗(yàn)室推進(jìn)后續(xù)工作。同時(shí)公司將成立基礎(chǔ)模型支持小組，由我，靖人，范禹共同協(xié)調(diào)集團(tuán)資源支持基礎(chǔ)模型建設(shè)。技術(shù)發(fā)展不進(jìn)則退。發(fā)展基礎(chǔ)大模型是我們面向未來的關(guān)鍵戰(zhàn)略，我們將在繼續(xù)堅(jiān)持開源模型策略的同時(shí)，持續(xù)加大對(duì)人工智能領(lǐng)域的研發(fā)投入，加大吸納優(yōu)秀人才的力度”。
市場(chǎng)對(duì)于阿里的股價(jià)的負(fù)面情緒似乎還在延續(xù)。分析師鄭彥淵（Brian Tycangco）在X平臺(tái)發(fā)帖指出，阿里巴巴連續(xù)多日未明確財(cái)報(bào)發(fā)布時(shí)間（3Q ER date），同時(shí)確認(rèn)林俊陽與多名核心人員突然離職，這給公司AI戰(zhàn)略蒙上陰影，投資者只能在最壞假設(shè)中煎熬。他認(rèn)為，在財(cái)報(bào)公布前，技術(shù)面偏空主導(dǎo)短期走勢(shì)，阿里巴巴估值已接近15倍左右的中低位PE，但仍可能繼續(xù)“超賣”。據(jù)悉，阿里財(cái)年第三季度財(cái)報(bào)原預(yù)期于2月19日左右發(fā)布，投資者關(guān)注阿里云業(yè)務(wù)增長、AI商業(yè)化進(jìn)展以及消費(fèi)領(lǐng)域表現(xiàn)。
3月3日，ARK 減持了 Roku、臺(tái)積電和百度的倉位，分別賣出價(jià)值超過 3100 萬美元、1400 萬美元和 1200 萬美元的股份。