一位縱橫股海十余年的老股民：止損是為了更多的盈利,散戶必讀！

止損是證券投資的一項基本功，也是美國投資界一個有用而簡單的交易法則，就是“鱷魚法則”，所有世界上成功的證券投資人在進入市場之前，都在反復訓練對這一原則的理解程度。

學會止損：

1、假突破確認后止損法

一、假突破的概念

在金融市場中，突破是一種常見的價格運動形態。當價格突破某一關鍵的阻力位（如前期高點、移動平均線等）或者支撐位（如前期低點等）時，通常被視為市場趨勢可能發生改變的信號。然而，假突破則是看似形成了突破，但隨后價格并未按照突破方向持續發展，而是迅速反轉回到突破前的價格區間內。

二、假突破確認的方法

1. 時間原則

• 一般來說，如果價格突破某一關鍵價位后，在較短時間內（例如在日線圖上，1 - 3個交易日內）就迅速反轉，那么這個突破很可能是假突破。例如，在股票市場中，某只股票價格向上突破了前期的一個重要高點，但是在突破后的第二天就開始大幅下跌，這就符合假突破在時間上的特征。

  成交量配合
  

• 在真正的突破中，成交量往往會給予相應的配合。如果是向上突破，通常伴隨著成交量的明顯放大；如果是向下突破，則可能出現成交量的增加或者是持續的高成交量。而假突破時，成交量的表現往往不正常。例如，在向上突破時，成交量沒有明顯的放大，甚至出現萎縮的情況，這可能暗示這是一個假突破。

  價格回測
  

• 當價格突破某一關鍵價位后，如果很快又回測到突破價位附近甚至重新回到突破前的區間內，這是假突破的一個重要信號。例如，在外匯市場中，歐元兌美元匯率向下突破了一個重要的支撐位，但隨后幾天價格又回升到該支撐位上方，這就表明之前的突破可能是假突破。

2、跌穿 60 日均線止損法

60日均線是中長期趨勢的重要指標。當股價或資產價格跌穿60日均線時，往往意味著中期趨勢可能發生轉變。

從技術分析角度看，60日均線反映了過去60個交易日的平均成本。價格跌破此線，表明市場力量可能已由多轉空。例如在股票市場，若一只股票持續上漲后跌穿60日均線，可能是上升趨勢結束的信號。此時止損，能避免后續更大的損失。不過，這種方法也有局限性，在震蕩市中，價格可能頻繁穿越60日均線，易導致錯誤止損。

3、紡錘線破位止損法

　　紡錘線是一種實體很小，影線很長的線形，它既可以是陰線也可以是陽線。紡錘線代表市場缺乏進一步上升和下跌的力量，處于一種均衡狀態。在一波急漲之后出現的紡錘線代表多頭后繼乏力，先前的漲勢因此停頓，在一波急跌之后出現的紡錘線代表空頭后繼缺力，先前的跌勢因此停頓，但是否反轉還需要市場走勢進一步的證明。

這個方法是根據K線組合的紡錘線形態的含義而來止損的，相應的技術要點就是：陰包陽之后大陰線破位下行，這個其實就說明跌勢已經確認，所以投資者應該堅決止損。

4、高位雙陰線下跌止損法

高位雙陰線下跌形態出現在價格經過一段明顯上漲后的高位區域。這個高位區域可以通過對比前期價格走勢、觀察價格是否處于重要的阻力位附近或者根據一些技術指標（如相對強弱指標RSI處于超買區間）來確定。例如，在股票市場中，某只股票從底部上漲了50%以上，并且在上漲過程中遇到了前期的歷史高點阻力，此時就要警惕高位反轉形態的出現。

止損應注意的問題

通常而言，止損是指股民在買入股票后因判斷和選擇失誤而發生虧損的情況下，為避免造成更大的虧損，及時賣出手中所持有的股票。止損的主要目的是為了防止損失的進一步擴大，并將資金保存下來，以便下次重新介入，彌補所造成的損失。股票做得好的朋友，止損方面也定不差，畢竟誰也無法做到每次的操作都正確無誤，當操作失誤時止損的技術則顯得至關重要。

止損原則

1、設置止損點位。一般以買進后股價下跌8%-15%時止損出局為好。點位設小了，會成為洗盤出局對象，設大了損失又太大。2、如果第一天股價放量上漲時追進，第二天卻出現放量長陰時，多數情況應出局；如果第三、第四天連續放量出長陰時則應堅決出局。四點經典止損形態：1、破位股的止損：

圖例分析：上圖是典型的破位股走勢。一次是W底假突破誘多形態后的破位，股票價格直線跳水，接連的幾次長陰大跌后，股票初步站穩，走出一個平臺整理的過程，在隨后的一周時間里，又出現一個假動作沖高，但是，隨即就是五連陰跌下，最終的延續平臺整理，不少短線資金以為站穩，結果時候沒有超過一周，股票再次破位下行！投資者不但不要補倉和加倉，相反還應該在第一次破位的情況下，果斷執行止損紀律出來觀望，一直要耐心等待到整個上升趨勢有效建立的時候，再重新吃回來。

2、放量長陰殺跌的止損：

圖例分析：如果自己持有的股票屬于剛擊穿20、30日均線處于下跌的開始，自己又是短線風格的操作形態，那么投資者應該先行出來規避風險。一般講這樣的股票從日K線上出現第一次的放量破位長陰，后期還有更兇猛的下跌，因此建議先行離場。

3、下跌中繼型止損：

圖例分析：從K線組合形態上看，持續的走低出現首次十字星，通常是下跌的中繼表現，投資者應該在次日的反彈中縫高賣出，耐心等待股價有效探低成功再行介入（圖三）。如果一只股票接連不斷地跌去30%，甚至是50%，往往這樣的個股會出現一波有力度的反彈，那么，投資者不應該盲目割肉，而是適當補倉攤低成本，在未來反彈到前期高點，或者是30日技術反壓線一帶離場，注意加強波段操作實現自己的扭虧增盈。

4、長莊股跌破中長期技術趨勢線止損：

圖例分析：比如第一次跌破30.60日均線的品種，而且前期上升通道形成的時間有3個月以上，部分市場資金看準了主力節奏，平凡短線買賣，使主力產生強烈洗盤意愿的，我們不妨先止損離場，一旦股票價格跌到半年線或年線一帶，主力重新竭力護盤的，逐步重新走高的時候，我們應該果斷買回，往往這些都是長線莊挖坑洗盤再創新高的表現。從歷史經驗看，強勢股出現補跌應該成為行情短期調整的重要信號。

股票“五不買”

籌碼倒推法測量主力倉位情況

具體指在同樣的股價位置，不同時期去對比籌碼分布的圖形，通過兩者的數值去倒推主力籌碼的集中度、獲利盤比值等，但需要注意的是兩者間隔時間不宜過長，時間越久參考性越低。

從以下案例我們可以看到，該股經過長時間的低位整理，在低位出現明顯的單峰密集峰，股價在突破上方白色區域(解放上述區域大量套牢)后，短期大幅上漲后，低位籌碼峰已完全轉移至高位區域，并形成高位密集峰，隨著頂部的確定出現大幅調整，縱然下方還有顯示籌碼，但主力大量籌碼已在高位完成轉移。

以上只是簡單分析股票籌碼分布，實戰中要多參考對比，不能形而上學，一種技術方法吃透了就是好方法，例如很多王者技術理論，經過二十多年時間考驗，王者5.20法則、十大黃金均線、周期理論代表的黃金分割位技術等等，這些技術都匯集在速成班課程的精品內容里，一招鮮也可吃遍天，不僅要有扎實的交易體系，還要心法上從不同的市場環境中去學會平衡，截斷小虧損換取大贏面，市場隨時會出現不確定性，唯可以做到的就是控制風險。

記住炒股10大原則，怎么做都不虧!

1.必須選擇在年線以上的股票，(年線----牛，熊分界線)必須選擇股價站在年線以上，年線以下的股票，會對股票上漲造成沉重的壓力;

2.必須選擇在60日線以上的股票，(60日線---主力資金生命線)，主力介入一只股票，必須有3個月的吸籌碼，股價站在60線以上，60日線走平，向上勾頭，主力進入拉升階段，在60日線以下的股票，就是公司在好，業績在高，不要關注，必須在60日線以上，跌破60日線，說明主力資金在出貨;

3.必須選擇流通盤在2億以下的公司，流通盤越小越好，主力好控盤，拉升自如;

4.必須選擇市盈率低的公司，越低越好，每股業績在0.20元以上公司，每股業績越高越好;

5.必須選擇逆勢飄紅的股票，大盤下跌，你選擇的股票翻紅，拒絕下跌，說明有資金在持續買入;

6.必須選擇有資金介入的公司;

7.必須選擇股價低的公司，業績高，股價低，估值偏低，與公司業績不符合，這種股票容易吸引資金介入，價值被嚴重低估的成長性企業;

8.必須選擇業績高，公積金高，每股未分配利潤高公司，這種公司有穩定業績，就有穩定分紅、送配;

9.必須選擇行業龍頭，越特別的公司越好，行業競爭小，在符合以上8個條件就可以選擇，行業龍頭必須具有持續成長性;

10.必須選擇均線形成多頭排列的股票，在上升通道震蕩上行，這個條件非常重要，下降通道的股票不要選。