存儲芯片巨頭，表示擔(dān)憂

公眾號記得加星標(biāo)??，第一時間看推送不會錯過。

據(jù)報道，三星和SK海力士等供應(yīng)商計劃對其DRAM計劃采取相當(dāng)“謹(jǐn)慎”的態(tài)度，因為他們認(rèn)為存在供應(yīng)過剩的風(fēng)險。

DRAM 芯片短缺問題每個季度都在加劇，合約價格的飆升也印證了這一點，漲幅高達三位數(shù)，令人震驚。盡管 SK 海力士和三星等廠商目前正利用前所未有的需求獲利，但它們在擴大產(chǎn)能方面也保持謹(jǐn)慎。《朝鮮商業(yè)》報道稱，三星預(yù)計內(nèi)存短缺將在 2028 年結(jié)束，這意味著，為了避免在擴張計劃中“過度投資”，三星目前正在根據(jù)市場需求預(yù)測調(diào)整產(chǎn)能。

據(jù)稱，供應(yīng)商擔(dān)心DRAM需求會再次出現(xiàn)“低迷”，因此對“擴大生產(chǎn)設(shè)施”的擔(dān)憂日益加劇。從商業(yè)角度來看，新冠疫情爆發(fā)后的幾個季度，三星和SK海力士的DRAM需求都較為疲軟，因為PC行業(yè)的新產(chǎn)品采購勢頭不強勁，企業(yè)需求也同樣低迷。當(dāng)時，這造成了供應(yīng)過剩，直到現(xiàn)在，韓國供應(yīng)商都難以克服這一問題。

目前，鑒于客戶對HBM和DRAM產(chǎn)能的需求旺盛，而若不增加生產(chǎn)線，難以滿足這一需求，因此預(yù)計供應(yīng)商不會對其擴張計劃做出任何調(diào)整。但與此同時，一旦基礎(chǔ)設(shè)施需求放緩或趨于穩(wěn)定，內(nèi)存供應(yīng)商就需要調(diào)整其生產(chǎn)水平，因此任何形式的過度承諾都可能給他們帶來麻煩。SK海力士此前已表示，在擴大產(chǎn)能方面將保持“謹(jǐn)慎”。

鑒于基礎(chǔ)設(shè)施需求短期內(nèi)不會放緩，我們認(rèn)為解決內(nèi)存短缺問題的唯一途徑是供應(yīng)商提高產(chǎn)能。價格何時恢復(fù)正常尚無具體時間表，但許多報告表明，目前DRAM和消費產(chǎn)品的定價趨勢將成為“新常態(tài)”。

三星和SK海力士對增產(chǎn)持懷疑態(tài)度

三星和SK海力士控制著全球70%以上的DRAM總產(chǎn)量，它們表示，針對當(dāng)前的“內(nèi)存熱潮”，它們的戰(zhàn)略將側(cè)重于盈利能力。

內(nèi)存短缺是多個行業(yè)面臨的重大問題，但對消費者而言影響尤為嚴(yán)重。過去幾周，內(nèi)存價格飆升，幾乎“難以承受”，而供應(yīng)緊張的主要原因是DRAM需求達到歷史最高水平。據(jù)韓國媒體《韓京日報》報道，包括三星和SK海力士在內(nèi)的主要DRAM供應(yīng)商已就“內(nèi)存超級周期”做出判斷，稱預(yù)計未來幾個季度內(nèi)存短缺將持續(xù)存在。

三星強調(diào)，公司將不會快速擴張產(chǎn)能，而是奉行維持長期盈利能力的戰(zhàn)略。我們將通過平衡客戶需求和定價的資本支出（CAPEX）戰(zhàn)略，最大限度地降低產(chǎn)能過剩的風(fēng)險。

DRAM產(chǎn)能擴張需要多種資源，而不僅僅是時間。三星和SK海力士在新冠疫情期間及之后都經(jīng)歷了DRAM生產(chǎn)周期的挑戰(zhàn)，這也是目前生產(chǎn)線產(chǎn)能受限的原因。這是由于幾年前為了應(yīng)對需求不足而大幅削減了DRAM產(chǎn)量。而現(xiàn)在，正如三星所指出的，如果DRAM廠商大量投資擴大產(chǎn)能，一旦人工智能熱潮消退，最終可能會導(dǎo)致“供應(yīng)過剩”的局面。

供應(yīng)商預(yù)計DRAM短缺可能會持續(xù)到2028年，制造商正在簽訂“短期”合同，以確保價格上漲能更快地反映在客戶報價中。因此，“長期”盈利能力對三星和SK海力士等公司而言至關(guān)重要。根據(jù)這份報告，消費者應(yīng)該注意，DRAM供應(yīng)情況預(yù)計至少在未來一兩個季度內(nèi)不會好轉(zhuǎn)，這意味著RAM和GPU等產(chǎn)品仍將面臨供應(yīng)限制。

（來源：編譯自wccftech）

*免責(zé)聲明：本文由作者原創(chuàng)。文章內(nèi)容系作者個人觀點，半導(dǎo)體行業(yè)觀察轉(zhuǎn)載僅為了傳達一種不同的觀點，不代表半導(dǎo)體行業(yè)觀察對該觀點贊同或支持，如果有任何異議，歡迎聯(lián)系半導(dǎo)體行業(yè)觀察。

今天是《半導(dǎo)體行業(yè)觀察》為您分享的第4347內(nèi)容，歡迎關(guān)注。

加星標(biāo)??第一時間看推送

求推薦