近半年，深圳小微私募產(chǎn)品哪家強(qiáng)？

圖片來源：攝圖網(wǎng)

私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至2026年2月26日，全國(guó)百億私募共有125家，再度刷新歷史新高。

從辦公城市來看，上海、北京、深圳地區(qū)的私募數(shù)量較多，分別有59家、29家、10家。

其中，深圳的這10家百億私募分別為日斗投資、國(guó)源信達(dá)、東方港灣、高毅資產(chǎn)、超量子、中歐瑞博、大道投資、紅籌投資、盈峰資本、恒毅持盈(深圳)私募。

同時(shí)，根據(jù)私募排排網(wǎng)，深圳還有50-100億的私募15家，20-50億私募42家，10-20億私募50家，5-10億私募57家，但數(shù)量最多的還是0-5億規(guī)模段，達(dá)1363家。

從上述數(shù)據(jù)不難發(fā)現(xiàn)，規(guī)模做到5億元以上，就已經(jīng)不容易，要做到頭部，那就更難了。

不過，市場(chǎng)的關(guān)注度往往集中于頭部私募，而對(duì)于0-5億元這個(gè)小微規(guī)模但占據(jù)絕大多數(shù)私募數(shù)量的區(qū)間段，關(guān)注甚少。由于股票策略是私募市場(chǎng)的絕對(duì)主流，且不同策略之間不具備可比性，因此，作為扎根于深圳30余年的股票領(lǐng)域?qū)I(yè)媒體，今天我們就聚焦于深圳市0-5億元這個(gè)規(guī)模區(qū)間段的股票策略私募，看看近半年來哪些產(chǎn)品的業(yè)績(jī)表現(xiàn)較為突出。

1、若不限成立時(shí)間，總體來看，截至2月27日，近半年該區(qū)段收益率前20的私募產(chǎn)品有：深圳德海國(guó)企混改價(jià)值1號(hào)、贊道杰出成長(zhǎng)6號(hào)、和沐圖靈智慧基金、和沐盤古天地基金、普贊普星辰大海五號(hào)、瀚融昆侖A類份額、卓臻赤松睿泉A類份額、和沐岐伯醫(yī)藥基金、普贊普星辰大海一號(hào)、國(guó)盈資本傳奇6號(hào)、深圳德海長(zhǎng)盈1號(hào)、濱利漢威新經(jīng)濟(jì)12號(hào)、南方匯金三號(hào)、火神藍(lán)波一號(hào)、微寶正一錦辰B類份額、普贊普東方價(jià)值一號(hào)、南方匯金二號(hào)、信金星程1號(hào)A類份額、方威智富圈一號(hào)。前20的門檻需達(dá)48.48%。

上述20只產(chǎn)品來自13家私募，其中，南方匯金、深圳德海、和沐投資、微寶基金、普贊普基金等5家私募均有2只或以上產(chǎn)品上榜，深圳贊道等8家私募為1只產(chǎn)品上榜。

圖一：不限成立時(shí)間，近半年收益率前20的小微私募產(chǎn)品

2、成立3年以上的產(chǎn)品（2023年2月28日以前成立）前20的私募產(chǎn)品有：深圳德海國(guó)企混改價(jià)值1號(hào)、贊道杰出成長(zhǎng)6號(hào)、和沐圖靈智慧基金、和沐盤古天地基金、普贊普星辰大海五號(hào)、和沐岐伯醫(yī)藥基金、普贊普星辰大海一號(hào)、濱利漢威新經(jīng)濟(jì)12號(hào)、南方匯金三號(hào)、火神藍(lán)波一號(hào)、普贊普東方價(jià)值一號(hào)、南方匯金二號(hào)、方威智富圈一號(hào)、瀛聚盈禾金成二號(hào)、火神啟富有道1號(hào)、寧致一號(hào)A類份額、鼎盛進(jìn)取六期、泰聚成長(zhǎng)一期、中益富民穩(wěn)進(jìn)發(fā)展2號(hào)、諾銀理想人生一期。前20的收益率門檻達(dá)37.43%。

上述20只產(chǎn)品來自14家私募，其中，南方匯金、和沐投資、普贊普基金、火神投資等4家私募均有2只或以上產(chǎn)品上榜，深圳德海等10家私募為1只產(chǎn)品上榜。

圖二：成立三年以上的小微私募產(chǎn)品，近半年收益率前20

從上述兩個(gè)維度統(tǒng)計(jì)后，可以看出，南方匯金、深圳德海、和沐投資、微寶基金、普贊普基金、火神投資等私募公司均有旗下產(chǎn)品表現(xiàn)較為突出，例如，南方匯金旗下南方匯金二、三號(hào)按上述兩個(gè)維度的統(tǒng)計(jì)均排名前20，其中，南方匯金二號(hào)在5-10年產(chǎn)品中排名第6，南方匯金三號(hào)在3-5年產(chǎn)品中排名第5。

圖三：成立5-10年的小微私募產(chǎn)品，近半年收益率前10

圖四：成立3-5年的小微私募產(chǎn)品，近半年收益率前10

注：以上數(shù)據(jù)、圖一至圖四均來源于私募排排網(wǎng)，時(shí)間截至2026年02月27日，統(tǒng)計(jì)對(duì)象為深圳市0-5億元小微規(guī)模私募旗下產(chǎn)品。

為何近半年業(yè)績(jī)排名能較為突出？有什么心得可分享？

我們采訪到了南方匯金相關(guān)人士，其表示，近半年A股市場(chǎng)整體為震蕩緩慢上行的節(jié)奏，但板塊之間差異巨大，除了AI的擴(kuò)散方向、商業(yè)航天、人形機(jī)器人等方向之外，像有色、小金屬、稀土等方向走勢(shì)也較為突出，其在2025年上半年出口管制措施出臺(tái)后便已關(guān)注到相關(guān)機(jī)遇，并進(jìn)行了深入研究挖掘，提前進(jìn)行了布局，因此才有了近半年時(shí)間的收獲。

該人士進(jìn)一步表示，公司不僅近半年的業(yè)績(jī)突出，長(zhǎng)期來看產(chǎn)品表現(xiàn)也很亮眼。公司投資團(tuán)隊(duì)有近30年投資經(jīng)驗(yàn)，歷經(jīng)市場(chǎng)多輪牛熊，投資業(yè)績(jī)優(yōu)異，風(fēng)控能力出色，截至目前，公司所有基金產(chǎn)品均為正收益且跑贏市場(chǎng)，取得了顯著的超額收益。

記者了解到，南方匯金是一家老牌私募，于2000年成立，成立之初，股東主要為火箭股份（后更名為航天電子）、華東科技（后更名為冠捷科技），公司主要為股東和機(jī)構(gòu)客戶提供專業(yè)的資管服務(wù)。2006年起開始涉足陽(yáng)光私募，先后與廈門信托、深國(guó)投、粵財(cái)信托合作成立多只陽(yáng)光私募產(chǎn)品，2014年國(guó)內(nèi)開始對(duì)私募實(shí)施備案管理后，公司當(dāng)年備案成為國(guó)內(nèi)首批取得私募證券投資基金管理人。

該人士最后分享道：“投資是一項(xiàng)長(zhǎng)期工程，不能因?yàn)槎唐谀膫€(gè)方向熱門就去追逐哪個(gè)方向，頻繁地?fù)Q股、換方向，和散戶無異，而專業(yè)的買方機(jī)構(gòu)則應(yīng)該重視研究，耐得住寂寞，在自己擅長(zhǎng)的領(lǐng)域重大機(jī)遇出現(xiàn)之時(shí)，在做好風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)之上，敢于買入并耐心持有，這種方式比頻繁去追逐熱點(diǎn)可能要好得多。”

（本文完）