低空經濟產業騰飛 保險如何可保、可控、可持續？

戳關注，右上菜單欄···鍵，設為星標

低空保險要走向“可保、可控、可持續”。“可保”關鍵在于通過制度與規則清晰界定風險與責任邊界，承保條件可核驗、責任觸發可判定。“可控”重在風險能夠前置識別，并通過規則約束、數據支撐實現風險減量。“可持續”則需要直保與再保公司能夠在可承受的資本占用框架內長期提供保障能力，既“敢保”也“能保”。

“有了這份保障，可以讓我們的航空器在‘飛得起’的同時更能‘飛得穩’。”3月6日，上海峰飛航空科技有限公司（以下簡稱“峰飛航空”）簽下全國首張低空航空器產品質量保證保險保單。這張保單的落地，不僅為峰飛航空噸級以上V2000CG凱瑞鷗貨運eVTOL（電動垂直起降航空器）提供風險防護，更標志著我國低空經濟實現“研發試驗—生產制造—場景應用”全鏈條保險保障閉環。

從近三年《政府工作報告》來看，“低空經濟”完成了從“新增長引擎”到“新興產業”，再到“新興支柱產業”的關鍵三級跳，預示著我國低空經濟邁入規模化、規范化、體系化發展新階段。

業內人士普遍認為，保險與再保險業作為低空經濟安全發展的重要“護航者”，仍需攻克風險定價難、技術能力待提升等核心問題，才能更好地適配產業發展節奏，助力低空經濟高質量騰飛。

巨大市場催生多元保障需求

據中國民航局預測，2035年，中國低空經濟市場規模有望突破3.5萬億元，增長空間廣闊。企查查數據顯示，目前，我國低空經濟相關企業超過16萬家。

低空經濟產業發展潛力巨大，相應的保險保障需求也日益迫切。業內研究顯示，當前，低空經濟保險需求大體圍繞兩大主線展開：第一類需求來自“小型無人機”市場，以多旋翼等機型為主，既包含消費級產品，也涵蓋測繪巡檢、安防巡邏、農林植保等商用場景；第二類需求來自eVTOL及更高價值的載人交通、高端物流等場景。此類業務不僅需要保險能夠覆蓋機身風險，更要包含機上人員與第三者責任。

產業需求牽引政策發力。今年2月，國家發展改革委、金融監管總局、中國民航局聯合印發《關于推動低空保險高質量發展的實施意見》提出，逐步建立覆蓋低空研發試驗、生產制造、飛行運營、基建配套等全產業鏈保險產品體系。同時，明確階段性目標：到2027年，無人駕駛航空器責任保險強制投保制度初步建立，低空保險產品更加豐富，更好滿足各類應用場景保障需求；到2030年，低空保險政策框架基本形成，保障作用持續增強。

“在清晰的政策導向下，低空保險要走向‘可保、可控、可持續’。”前海再保險黨委委員、副總經理（主持工作）兼董事會秘書劉紅對《金融時報》記者表示，“可保”關鍵在于通過制度與規則清晰界定風險與責任邊界，承保條件可核驗、責任觸發可判定；“可控”重在風險能夠前置識別，并通過規則約束、數據支撐實現風險減量；“可持續”則需要直保與再保公司能夠在可承受的資本占用框架內長期提供保障能力，既“敢保”也“能保”。

細分場景推動產品創新加速

階段性目標之下，面對低空經濟不同細分場景的風險管理需求，我國低空保險市場發展到了哪一步？

記者從業內了解到，頭部險企正加速落地創新實踐，以產品矩陣搭建與定制化方案設計，破解行業發展中的保障難題。

“低空經濟的爆發式增長離不開安全體系的托底，而如何將風險防控思維植入技術研發、飛行運行、商業落地的各個環節，長期困擾著行業發展。”峰飛航空相關負責人表示，全國首張低空航空器產品質量保證保險保單為eVTOL產品規模化應用推廣提供了保險范例，也讓這一行業難題迎刃而解。

峰飛航空的這張保單由人保財險簽發，為該公司的明星產品——V2000CG凱瑞鷗貨運eVTOL提供涵蓋產品質量保證、航空器機身意外損失和第三者責任的一攬子風險保障方案。人保財險相關負責人表示，此次產品創新是推動行業制造標準透明化、規范化，構建“保險+生產”協同質量控制體系的具體實踐，為低空經濟從“試點飛行”邁向“規模運營”提供了關鍵支撐。

人保財險自2024年起便系統性布局相關服務。該公司成立了低空經濟產業鏈工作組，致力于建立健全無人機全產業鏈保險體系，保障范圍覆蓋研發制造、試驗試飛、商業化運營等全環節。截至2025年，該公司累計為低空經濟產業鏈提供近3500億元風險保障，先后創新開發了15款專用保險產品，初步形成了覆蓋試飛檢測、運營服務、物流配送、產品質量等多領域的低空經濟保險產品矩陣。

平安產險也在低空保險領域持續發力。該公司近日與極飛科技（XAG）簽署戰略協議，雙方將圍繞低空經濟的多元化場景，加速創新保險產品。近七年間，平安產險為極飛科技提供的保障從最初的無人機三者險、飛手意外險等基礎保障，到如今形成覆蓋機身險、雇主險的全方位產品矩陣，累計承擔風險保障超380億元。2025年5月，中再產險與平安產險聯合成立“低空經濟新興風險研究院”，創新構建新型低空經濟保險產品與服務模式。

據不完全統計，目前有40余家財產保險公司布局無人機保險市場，產品數量多達百余款，涵蓋基礎責任險、設備損失險、綜合保障險等多種類型。在承保方式上，行業持續突破，如2025年8月，重慶落地全國首個低空經濟共保體，涵蓋19家保險公司，并發布首批專屬產品“渝低空保”。這種風險共擔的方式最大限度解決了針對高價值低空經濟保險項目，保險資源和承保能力不足的問題。

“定價—風控—再保”閉環成破局關鍵

盡管政策框架持續完善、險企創新實踐不斷落地，低空保險發展仍面臨一些核心難題。前海再保險財產與意外險業務線副總裁呂曄楠向記者分析，一是定價篩查難。同款飛行器在不同場景、由不同人員操作，風險差異大，但行業數據少、定價粗糙，導致供需雙方信息不對稱。二是風險減量難。低空飛行依賴天氣管控、設備維護等過程合規，但部分環節缺乏可核驗規則和數據，理賠易扯皮，最終推高保費。三是資本管理難。低空極端事故損失大、風險易扎堆，單家險企難以承擔，目前小型無人機再保險支持不足，eVTOL累積風險突出。

“從現實來看，低空經濟的‘騰飛’速度快于保險產品的‘跟飛’速度。”一家財險公司相關負責人表示，當前，市面上針對低空飛行各類細分場景的專屬保險產品較為有限，從保險條款的精準定義、事故責任的清晰界定、飛行數據在定價與風控中的實際應用等核心環節來看，整體還處于起步探索階段。不少傳統的航空器相關險種，難以覆蓋飛手操作失誤、通訊鏈路丟失、數據安全風險等低風險情形，保險保障的廣度和深度有待提升。

劉紅表示，低空保險不是簡單擴容產品供給，核心是把不同場景的風險拆解開，用數據把飛行規則固化。只有做到風險可核驗、可追溯，保險公司和投保人才能對保費達成共識，保障才能長期做下去。

在劉紅看來，破解當下低空保險發展難題，核心路徑是打造“定價—風控—再保”的閉環，讓風險篩查更精細、風險減量更剛性、累積風險有機制承接。就再保險而言，不僅需要分擔賠付，更要把風控標準前置到承保環節，幫助直保公司建立數據定價能力和累積風險管理框架，避免出現“保單分散但風險集中”的情況。

瑞再研究院數據顯示，保險作為低空經濟生態圈必不可少的金融工具，預計到2035年市場規模有望達到80億元至100億元。面對這片新藍海，業內專家認為，保險業要提前做好風險防控，通過精準的場景化運營、多方共擔風險等方式補上保障缺口，真正成為產業規模化、規范化發展的安全底盤。（記者 戴夢希）

聲 明：原創文章，歡迎聯系獲取轉載授權，并注明來源飛行邦；轉載文章，目的在于傳遞更多信息，并不代表平臺贊同其觀點和對其真實性負責。 如涉及作品內容、版權和其它問題，請及時聯系我們更正或刪除 。文章版權歸原作者及原出處所有 ，本平臺只提供參考并不構成任何投資及應用建議。