重慶銀行結(jié)構(gòu)性失衡存隱憂：2025年中收下滑三成，零售虧損超9200萬，房地產(chǎn)業(yè)不良貸款率突破7%

3月25日，重慶銀行公布的2025年年度報(bào)告顯示，該行2025年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入151.13億元，同比增長(zhǎng)10.48%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)61.05億元，同比增長(zhǎng)10.58%。截至2025年末，該行資產(chǎn)總額突破萬億大關(guān)，增幅超過20%（年報(bào)數(shù)據(jù)均為集團(tuán)口徑，員工薪酬除外，下同）。

在業(yè)績(jī)繁榮表象下，重慶銀行的業(yè)務(wù)出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性失衡現(xiàn)象，該行2025年利息凈收入同比增長(zhǎng)22.44%至124.59億元，中間業(yè)務(wù)收入?yún)s大幅下滑32.66%降至5.98億元；公司銀行業(yè)務(wù)稅前利潤(rùn)同比大增超36%至66.71億元，個(gè)人銀行業(yè)務(wù)稅前利潤(rùn)卻同比下降超120%凈虧損9278.9萬元。

截至2025年末，重慶銀行的整體不良貸款率為1.14%，其中，公司貸款的不良率降至0.71%，零售貸款的不良率卻飆升至3.23%。值得注意的是，該行房地產(chǎn)業(yè)不良貸款率飆升至7.75%的歷史高點(diǎn)。

此外，重慶銀行員工2025年的人均工資、獎(jiǎng)金、津貼和補(bǔ)貼約29.42萬元，較2024年同期的26.89萬元增加2.53萬元，增幅超過9%。

銀行卡收入降幅超60%

年報(bào)顯示，重慶銀行2025年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入151.13億元，較2024年同期的136.79億元增加14.34億元，同比增長(zhǎng)10.48%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)61.05億元，較2024年同期的55.21億元增加5.84億元，同比增長(zhǎng)10.58%；實(shí)現(xiàn)基本每股收益1.53元，較2024年同期的1.38元同比增長(zhǎng)10.87%。

就收入結(jié)構(gòu)來看，重慶銀行2025年實(shí)現(xiàn)利息凈收入124.59億元，較2024年同期的101.76億元增加22.83億元，同比增長(zhǎng)22.44%；實(shí)現(xiàn)非利息凈收入26.54億元，較2024年同期的35.03億元減少8.49億元，同比下降24.24%。

圖片來源：重慶銀行2025年年報(bào)

數(shù)據(jù)顯示，重慶銀行2025年的中間業(yè)務(wù)收入大幅下滑。該行2025年實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入僅5.98億元，較2024年同期的8.88億元減少2.90億元，同比降幅達(dá)32.66%。

在重慶銀行中間業(yè)務(wù)收入中，銀行卡年費(fèi)及手續(xù)費(fèi)收入降幅排名第一，該行2025年該項(xiàng)收入為3982.6萬元，較2024年同期的1.01億元減少6150.4萬元，同比下降60.70%。該行代理理財(cái)業(yè)務(wù)收入也接近“腰斬”，該行2025年該項(xiàng)收入為3.44億元，較2024年同期的6.79億元減少3.35億元，同比下降49.29%。

對(duì)此，重慶銀行稱，該行代理理財(cái)業(yè)務(wù)收入下降“主要是由于近兩年處于低利率市場(chǎng)周期，受底層資產(chǎn)收益下行影響，理財(cái)手續(xù)費(fèi)收入產(chǎn)生降幅”。該行代理理財(cái)業(yè)務(wù)主要是指銷售給企業(yè)或者個(gè)人的未納入合并報(bào)表的理財(cái)產(chǎn)品，截至2025年末代理理財(cái)余額為482.90億元，較2024年末的512.65億元減少29.75億元，同比下降5.80%。

損失類貸款增速超23%

資產(chǎn)質(zhì)量方面，截至2025年末，重慶銀行的不良貸款余額為60.34億元，較2024年末的54.63億元增加5.70億元，增幅為10.44%；不良貸款率為1.14%，較2024年末的1.25%下降0.11個(gè)百分點(diǎn)。

圖片來源：重慶銀行2025年年報(bào)

值得注意的是，重慶銀行的損失類貸款大幅增加。截至2025年末，該行損失類貸款余額為27.75億元，較2024年末的22.40億元增加5.35億元，增幅為23.88%。

圖片來源：重慶銀行2025年年報(bào)

截至2025年末，重慶銀行的公司貸款不良率僅為0.71%，較上年末的0.90%下降0.19個(gè)百分點(diǎn)；零售貸款的不良率卻高達(dá)3.23%，較上年末的2.71%上升0.52個(gè)百分點(diǎn)。同期，該行的零售貸款不良余額為31.27億元，較上年末的26.42億元增加4.85億元，增幅超過18%。該行零售貸款不良余額占比51.83%，已超越公司貸款不良余額占比。

數(shù)據(jù)顯示，截至2025年末，重慶銀行的房地產(chǎn)業(yè)不良貸款余額為7.65億元，較2024年同期的5.69億元增加1.96億元，增幅為34.45%；不良貸款率為7.75%，較2024年同期的5.63%上升2.12個(gè)百分點(diǎn)。

據(jù)了解，重慶銀行2025年的零售業(yè)務(wù)發(fā)生虧損。該行個(gè)人銀行業(yè)務(wù)2025年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入31.76億元，較2024年同期的30.03億元增加1.73億元，同比增長(zhǎng)5.76%；實(shí)現(xiàn)稅前利潤(rùn)-9278.9萬元，較2024年同期的4.44億元減少5.36億元，同比下降120.92%。

圖片來源：重慶銀行2025年年報(bào)

此外，重慶銀行的保證貸款和信用貸款的不良余額同時(shí)出現(xiàn)大幅增長(zhǎng)。截至2025年末，該行信用貸款的不良余額為16.89億元，較2024年末的12.73億元增加4.16億元，增幅為32.68%；保證貸款的不良余額為10.74億元，較2024年末的7.55億元增加3.19億元，增幅高達(dá)42.25%。

平均工資增加2.5萬元

數(shù)據(jù)顯示，重慶銀行2025年的業(yè)務(wù)及管理費(fèi)用為42.16億元，較2024年的38.86億元增加3.30億元，同比增長(zhǎng)8.50%。其中，人工成本支出為25.08億元，較2024年同期的22.97億元增加2.11億元，增幅為9.19%。

圖片來源：重慶銀行2025年年報(bào)

年報(bào)披露，重慶銀行董事和其他關(guān)鍵管理人員2025年度的薪金及酌情獎(jiǎng)金合計(jì)667.5萬元，較2024年同期的593萬元增加74.5萬元，增幅為12.56%。其中，該行董事長(zhǎng)楊某明2025年的稅前薪酬為56.87萬元，行長(zhǎng)高某2025年的稅前薪酬為61.58萬元，副行長(zhǎng)顏某川2025年的稅前薪酬為52.03萬元，副行長(zhǎng)張某宗2025年的稅前薪酬為52.02萬元，副行長(zhǎng)李某2025年的稅前薪酬為52萬元，董事會(huì)秘書侯某蒙2025年的稅前薪酬為51.85萬元。

數(shù)據(jù)顯示，重慶銀行2025年的員工工資、獎(jiǎng)金、津貼和補(bǔ)貼總額為16.05億元，較2024年同期的14.35億元增加1.70億元，增幅為11.85%。根據(jù)該行在職員工數(shù)量5454人計(jì)算，該行員工2025年的人均工資、獎(jiǎng)金、津貼和補(bǔ)貼約29.42萬元，較2024年同期的26.89萬元增加2.53萬元，增幅為9.41%。

重慶銀行稱，該行“建立了薪酬激勵(lì)與業(yè)績(jī)風(fēng)險(xiǎn)相匹配的薪酬機(jī)制，持續(xù)完善中高級(jí)管理人員和關(guān)鍵崗位人員的績(jī)效薪酬延期支付制度，并建立了績(jī)效薪酬追索扣回制度，對(duì)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)暴露、違規(guī)違紀(jì)等情形的員工，根據(jù)問責(zé)處理決定，扣減其相應(yīng)的績(jī)效薪酬。”

此外，年報(bào)披露，重慶銀行2025年共受理客戶投訴1524筆，投訴業(yè)務(wù)領(lǐng)域主要集中在信用卡、貸款、支付結(jié)算等方面，投訴原因主要為少數(shù)客戶對(duì)制度規(guī)則、定價(jià)收費(fèi)不理解，以及客戶希望該行進(jìn)一步提高業(yè)務(wù)辦理效率。

記者：張嘉怡

財(cái)經(jīng)研究員：于文