直擊業績會 | “改變對規模紅利和資源投入的路徑依賴”，青島銀行管理層回應息差、分紅、資產質量等熱點問題

“在新的戰略期，我們認識到，必須改變過去對規模紅利和資源投入的路徑依賴。要轉向專業化、數智化、精細化和體系化建設，構建核心競爭力。”4月2日，青島銀行行長吳顯明在該行2025年度業績說明會上表示。

截至2025年末，青島銀行資產總額突破8000億元至8149.6億元，同比增長18.12%。2025年該行實現營業收入145.73億元，同比增長7.97%；歸母凈利潤51.88億元，同比增長21.66%。

青島銀行董事會秘書張巧雯表示，2025年度，該行計劃每10股現金分紅1.8元，分紅總額約10.48億元，這也是該行首次年度分紅超過10億元。

會上，管理層還就息差管控、不良壓降等熱點問題予以回應。

新戰略期將實現總資產破萬億元的目標

“2025年1月，我們啟動了新三年戰略規劃的制定工作，用了一年時間基本完成了定稿。”吳顯明在業績會上詳細闡述了這份規劃中的四大戰略目標。

第一是能力驅動。光靠消耗資本、擴大規模，難以實現長期高質量發展，因此考慮轉向專業化、數智化、精細化和體系化建設，構建核心競爭力，走能力驅動的發展模式。

第二是組織敏捷。“青島銀行作為一家中小銀行，我們希望有敏捷、快速、高效率的反應，這是我們在與同業競爭中想樹立起的優勢。”吳顯明也提及，隨著人工智能技術的發展，青島銀行現有的組織架構在未來會有所變化。

第三是量質提升。“在新的戰略期，我們會繼續保持合理的規模增長速度，實現總資產破萬億元的目標，還要繼續保持較好的盈利能力，凈資產收益率保持在上市城商行的中等偏上水平。”

第四是健康持續。“我們會堅決守住資產質量這條生命線，牢固樹立資本節約的發展理念，大力發展中間業務，全面推動輕資本轉型。風險可控、資本集約，才能穿越周期，真正實現健康可持續發展。”

多措并舉穩息差，強化存貸利差、中收占比等指標考核

2025年青島銀行凈息差1.66%，比上年下降0.07個百分點。

“在市場利率整體下行，讓利實體經濟的大背景下，息差收窄也是銀行業目前面臨的一個共性問題。”青島銀行計劃財務部總經理李振國介紹，將主要從幾方面采取措施以穩定息差。

一是考核資源配置。突出營收等效益類指標的權重，強化存貸利差、中收占比、經濟資本回報等指標考核。

二是資產管理。重視結構優化，提升高收益資產在生息資產中的比重，加大貸款投放力度，推進投資規模增加。

三是負債管理。積極拓展存款來源，鼓勵低成本同業活期存款等營銷，加大再貸款等資金借用。同時，積極調整定價策略，加強存款利率市場化調整，做好負債的成本率管控。

關于后續息差走勢以及影響因素，李振國表示，從外部環境看，仍存在一定不確定性，貸款需求仍然偏弱、行業競爭加劇，貸款利率下行、債券利率低位波動的狀況持續存在。資產端的收益率將會繼續下行，銀行經營仍將面臨凈息差收窄的壓力。但從商業銀行息差整體表現趨勢來看，行業息差企穩的跡象也已經開始顯現。后續青島銀行將堅持做好息差管理，保持優于同業的息差表現。

A股上市以來現金分紅累計超64億元

據青島銀行2025年度利潤分配預案，該行每10股派發現金股息1.8元（含稅），分配金額約為10.48億元，占合并報表中歸屬于母公司普通股股東凈利潤的21.15%。

從分紅金額來看，這是該行首次年度分紅總額超過10億元，較上年提高12.5%。

張巧雯表示，青島銀行自2019年A股上市以來，包括2025年現金分紅在內的累計分紅金額已超過64億元，平均分紅金額占歸屬普通股股東凈利潤的比例約為30.91%。

一般來說，銀行的分紅決策需綜合考慮監管要求、資本充足率水平、盈利能力、戰略規劃、股東回報等諸多因素。其中，資本充足率是銀行業的核心監管指標之一，2025年末，青島銀行資本充足率為13.37%，核心一級資本充足率為8.67%，同比均有所下降。

張巧雯提及，近年來青島銀行在資本管理方面下了很大功夫，新三年戰略規劃明確繼續加大對實體經濟支持力度，保持業務規模增長、盈利能力和風險抵御能力提升。“這些都需要更加充足的資本作為支撐，當下外源性資本補充仍然存在一些限制，所以內源性資本補充對于青島銀行的重要性就更為突出了。”

張巧雯稱，該行同時在努力構建穩定、及時、可持續的投資回報機制。“我們通過公司章程和股東回報規劃，向廣大投資者承諾，每年以現金方式向普通股股東分配的利潤不低于當年實現歸屬于我行普通股股東可分配利潤的20%。”

不良率連續八年下降

截至2025年末，青島銀行不良貸款率為0.97%，比上年末下降0.17個百分點。“不良率連續八年下降”，張巧雯在介紹業績情況時提到。

青島銀行副行長張猛介紹了該行資產質量管控措施，包括加強實質性風險管理、優化授信后管理體系、深化風險監測體系建設等。

張猛也對該行對公房地產的資產質量問題作出回應。2025年末，青島銀行對公房地產貸款約237億元，對公房地產整體不良率為1.61%，較上年末下降0.46個百分點，不良額約3.82億元，較上年末下降9500萬元。“我行對公房地產貸款占比相對較小，占全部貸款比例不足6%，對于整體貸款資產質量影響較小。2025年我們對公房地產貸款沒有新增不良。”