反向博弈！阿克曼擬推出新基金 試圖復制早前投資奇跡

財聯社4月9日訊（編輯 周子意）華爾街知名對沖基金經理比爾·阿克曼正考慮推出一項新策略，旨在押注金融市場中存在的自滿情緒，希望能夠再現其在疫情期間的精準操作。

據知情人士對媒體透露，阿克曼旗下的潘興廣場資本管理公司（Pershing Square）正在籌備一只新基金，試圖利用該基金進行“非對稱交易”，希望通過押注市場主流觀點的相反方向來獲利。

該策略類似于阿克曼在新冠疫情危機期間完成的一次驚人押注。當時，阿克曼花費了2700萬美元購買了大量信用違約互換（CDS），當企業債券面臨大拋售時，這些衍生品的價值上升。由于疫情引發的經濟動蕩導致債券市場動蕩，這筆交易為潘興廣場帶來了26億美元的意外之財。

全新的基金

據三位知情人士透露，阿克曼這次并沒有利用潘興廣場已有的主要基金來實施上述新的策略，而是正在商討推出一只全新的基金。

知情人士還稱，新基金在將資金投入對大型信貸和宏觀事件的押注之前，會將大部分資產配置于短期美國國債，這些押注與往的操作類似。

據悉，在與潛在投資者的私下討論中，阿克曼還強調了這只基金有可能大幅提高公司的管理費收入。

近幾十年來，阿克曼和其他對沖基金經理，包括約翰·保爾森和邁克爾·伯里等人，利用CDS等衍生品，對企業和抵押貸款債券進行大規模、高杠桿押注。

就在上月，阿克曼提交的一份上市監管文件中還暗示，可能會設立一只專注于此類宏觀押注的新基金。

新的增長途徑

在阿克曼的新基金推出之際，他正準備為旗下潘興廣場對沖基金公司申請上市。其管理的主要基金大約持有十幾只股票，長期押注于優步、谷歌和亞馬遜等公司，這些集中押注使他的投資組合容易受到股市波動的影響。

這也就意味著，阿克曼必須向潛在投資者展示新的增長途徑。

在上個月披露的上市招股說明書中，潘興廣場表示，可能會通過有選擇地推出新的永久性資本基金和其他利用公司品牌和核心競爭力的工具來補充其業務有機增長，從而擴大公司的資本基礎。

在公開上市之前，阿克曼還一直在探索打造更廣泛的企業集團愿景的途徑，試圖效仿巴菲特的長期愿景。

據了解，阿克曼已大量購入房地產開發商Howard Hughes Holdings的股份，近期收購了一家財產和意外傷害保險公司。

本周早些時候，這位億萬富翁還提出以主要股票交易的方式收購環球音樂集團，這筆交易對后者的估值達到558億歐元。