發力硬科技，商業銀行如何“破局”進階？

文丨徐風

近年來，全球科技創新風起云涌，在這場關乎未來產業話語權的競爭博弈中，商業銀行的角色日益重要。

作為頭部股份行，興業銀行在服務科創企業方面走在了行業前列。近期熱播的《創投新勢力》節目，不僅讓科技創新者從幕后走向臺前，也生動展示了興業銀行如何以金融之火點亮科技之光。

【宏大敘事背后的資金鴻溝】

當前，從人工智能到商業航天，再從高端制造到新材料，一場以硬科技為核心的全球競爭博弈激烈展開，以科創行業為代表的新質生產力正成為重塑全球經濟格局、提升國際話語權的核心力量。

在興業銀行聯合出品的《創投新勢力》節目中，鏡頭對準多個硬科技賽道的代表性企業，覆蓋人工智能、航天科技、智慧能源、光電信息等多個領域，通過實地探訪與演播廳對話等形式，展現了企業從技術攻堅到產業落地的創新路徑，并聚焦企業成長發展中的痛點堵點，探索破解融資難題的新路徑。

比如，北京開運集團著力推進的“星漢計劃”，通過融合雷達、無線、光學等各類技術手段，構建起天地一體化太空態勢感知體系。透過這張覆蓋全球的“觀測網”，開運集團充當起了“太空交警”的角色，繪制出自主可控的“導航地圖”，為我國太空資產的安全提供重要保障。

又比如，先導科技集團歷經30余年發展已成為全球最大的稀散金屬高科技企業，其硒、碲、鉍、銦等產量和銷量均位居全球第一，解決國家“卡脖子”材料70多項清單中13項關鍵核心技術。

然而，硬科技企業的宏大敘事背后，隱藏著諸多現實困境：研發投入大、回報周期長、現金流緊張、缺乏傳統抵押物等，融資需求迫切且艱難，尤其是中小型企業面臨的問題更為突出。

金融是國民經濟的血脈。在這場科技創新浪潮中，商業銀行的角色已從傳統的資金供給方，轉變為產業升級的“催化劑”和生態創新的共建者，紛紛加快布局科技金融新賽道，在促進“科技-產業-金融”的良性循環以及服務經濟高質量發展方面的作用愈發重要。

據央行數據顯示，2025年國內高新技術企業貸款余額為18.61萬億元，同比增長7.5%，科技型中小企業貸款余額3.63萬億元，同比增長19.8%，均高于金融機構人民幣各項貸款余額增速，尤其是科技型中小企業信貸規模依舊維持較快增長態勢。

在股份行中，興業銀行以1.11萬億元的科創信貸余額領跑同業。

【科技金融全生命周期服務】

早在2022年，興業銀行就敏銳把握大勢，順應經濟發展向“科技-產業-金融”新三角循環轉變趨勢，將科技金融作為重點布局的“五大新賽道”之首。近年來，興業銀行持續提升科技金融戰略高度，持續擦亮科技金融名片。

科創企業在初創、成長、發展、成熟等不同發展階段有著不同的金融需求。商業銀行如何根據企業的生命周期提供針對性的金融服務，考驗其專業能力。

對此，興業銀行打造“商行+投行”“金融+非金融”的全生命周期、多元化的綜合金融服務體系，并推出“興火科技”品牌專項服務方案，堅持深耕現代化產業體系，以政策鏈、創新鏈、資本鏈、產業鏈、人才鏈“五鏈融合”為核心框架，持續深化科技金融生態圈建設。

《創投新勢力》節目中，興業銀行就為北京開運集團、湖南攬月機電兩家國家級專精特新“小巨人”企業定制“興火科技助力包”。在授信支持的基礎上，還定制化提供全生命周期資本市場服務、資產管理、財資管理、跨境金融等多項金融服務。

2025年以來，興業銀行已為攬月機電投放2000萬元純信用貸款，并聯動集團子公司為其提供股權投資服務，助力企業穩健運營。

先導集團自2011年與興業銀行合作以來，從單一的流動貸款支持到項目融資、并購貸款、股權融資、融資租賃、現金管理、跨境金融等一攬子綜合金融方案，興業銀行始終伴隨企業成長周期，提供定制化金融服務方案。

從點到面，興業銀行堅持將科技金融服務的著力點放在現代化產業體系建設上，發揮“商行+投行”優勢，提供綜合化、一站式金融服務。

比如，針對光電信息產業這一福州重點打造的三大優勢產業之一，興業銀行在福州成立5家光電行業特色支行，推出了“光電貸”“科技成果轉化貸”“高科技人才貸”等創新產品及解決方案，并提供超120億元授信支持，累計服務產業鏈企業近180家，搭建高能級產業服務平臺，先后支持舉辦“福興聚光·創啟四鏈”福建省縣域重點產業鏈大型對接活動，以及第五屆中國·福州光電產業論壇，助力構建“產學研用金”融合發展新生態，實現精準賦能。

在“非金融”服務上，興業銀行為科創企業和合作機構提供了包括研究咨詢、產業撮合、場景生態平臺等多方面跨界服務。例如，興業銀行發揮研究優勢，建立了“行業專家庫”，強化“區域+行業”研究等，通過進行沙龍培訓、產業對接會、數字化工具支持等方式，以差異化、多元化服務優勢助力科創企業發展。

據了解，興業銀行目前已鏈接超3萬個來自政府、高校、園區、投資機構等生態伙伴，科技金融生態圈不斷擴大。

【專屬風控體系加持】

科創企業融資難仍是行業面臨的核心痛點之一，科創企業缺乏抵押物，現金流不穩定，技術迭代快，風險評估難度大，與銀行傳統風控體系并不匹配。因此，商業銀行必須建立與之相適應的專屬風控體系，重構金融服務范式。

“管得住風險”首先要“看得懂行業”“吃得透客戶”，對此，興業銀行逐步構建起“研究+業務+風險”三位一體的研究體系，依托每月資產負債管理委員會，以“一月一行業”深入剖析細分賽道風險與機遇，持續強化興業研究和業務部門、風險部門的協同作業，保持對新賽道的高頻跟蹤與動態調整。

同時，興業銀行逐步完善授信授權政策精細化管理，通過聚焦重點領域、重點分行、重點項目實施“一城一策”“一戶一策”，對具有市場資源和技術等優勢的特色產業進行差異化授權政策支持，對重點客戶優化大額授信風險防范和授權授信策略，使對接合作更加精準高效。

從看過去看現狀，到看未來看潛力，興業銀行還根據科技企業“輕資產、重研發、高增長”特征，創新推出了“技術流”授信評價體系，從知識產權數量及質量、發明專利密集度、科研團隊實力、科技資質、科技創新成果獎項等多維度考察企業科創實力。目前，該行的“技術流”授信評價體系已經迭代至5.0版本，形成更加精準的“企業畫像”。目前該行通過“技術流”累計審批金額已超過1萬億元。

例如，《創投新勢力》中安徽萬宇機械設備科技公司在落戶合肥高新區時面臨廠房購置與運營資金難題，興業銀行運用“技術流”授信評價體系，為其量身定制了“廠房貸+流貸”綜合授信方案。

對于北京開運集團，興業銀行通過“技術流”授信評價體系及時提供流動資金貸款，并于2025年與開運集團簽署航天金融戰略合作協議，助力其在太空交通、太空安全等相關領域開展核心技術攻關。

放眼全球，新一輪科技革命和產業變革正在重構全球創新版圖，科技創新已成為國際戰略博弈的主戰場，科創金融在“十五五”規劃中被提升至前所未有的戰略高度。興業銀行通過前瞻把握大勢、加快布局，已處于行業領先地位。

在“十五五”開局之際， 興業銀行 正式發布科技金融專屬品牌“興火科技”，堅持深耕現代化產業體系，持續完善科技金融的專營機構、專業產品、綜合服務、多元生態，努力成為科技企業的首選銀行、服務新質生產力發展的標桿銀行 ，為我國產業升級和經濟轉型注入更加強勁動力。

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